江苏商论 ・电子商务・ ２０１６．１２ 互联网金融对中小企业融资的影响分析 林新梅 （厦门海洋职业技术学院，福建厦门３６１００４） 摘要：融资难是中小企业长久以来存在的问题，传统的融资渠道无法满足中小企业对资金的需求，而 互联网金融的发展为中小企业的融资提供了新的融资方式。通过分析互联网金融优势、解决中小企业在融资 方面存在的缺陷，提出互联网金融解决中小企业融资难的着力点。 关键词：互联网；中小企业；融资 中图分类号：Ｆ８３ 文献标识码：Ａ 中小企业融资难，这是一个由来已久的问题。 大部分的中小企业都存在着流动资金周转困难。没 请贷款的成本降低，据悉，阿里单笔小额贷款申请 成本２－３元，而传统商业银行的申请成本２０００元左 右，网络金融成本的降低，有助于中小企业的融资 活动。 有中长期贷款支撑的问题。为了企业生存，中小企 业通常把解决资金问题的目光转向高额利息的民 间借贷资本，而这又给本已举步维艰的中小企业增 加了经营成本。我们可以看到，传统的融资方式无 法解决中小企业融资贵、门槛高、融资难的难题。互 ２．互联网金融可以提高中小企业的信用。互联 网金融由于拥有网络平台，可以对平台上客户的信 用数据进行搜集，由于网络金融没有地域上的限 联网金融的出现，解决了传统融资贵、门槛高的难 题，从而缓解了中小企业的融资难 一制，对中小企业的信用还可以进行深度挖掘，做出 信用评价，这可以促进中小企业提高信用意识，加 强本企业的信用体系建设，从而提高自身信用等 级，有利于解决融资难的问题 ３．互联网金融可促进借贷双方提高金融风险管 理。中小企业要发展，必须注重提升金融风险管理 、互联网融资比传统金融具有显著优势 （一）互联网金融是新常态经济下具有增长潜力 的新兴产业 互联网金融是将互联网与金融相结合，以互联 网为依托，融合金融领域的支付、借贷、投资等活动， 是包含互联网概念和金融活动理念的新兴商业模 式。目前互联网金融以Ｐ２Ｐ、网络众筹、互联网金融 能力。在传统融资模式下，银行惜贷的一个主要原 因就是中小企业缺乏高素质管理人才，金融风险管 理能力弱，逃债的现象普遍存在。随着互联网金融 理财等为代表井喷式地发展着，互联网金融的信贷 业务，正好可以弥补中小企业融资渠道，完善金融市 场体系，对中国资本市场的发展发挥重要作用。 （二）互联网金融在中小企业融资方面的作用 １．互联网金融提高了效率，降低了成本。互联网 金融运用了信息技术、搜索引擎、云计算等创新工 的发展，中小企业要贷款，必须提供翔实的信息，互 联网机构通过数据的积累和挖掘，可对中小企业的 还款能力和还款意愿进行评估，筛选合格企业，这 有助于促进中小企业自觉控制金融风险。提高自身 风险管理能力。同时互联网金融机构还可利用平台 对中小企业贷款期的资金使用情况及贷后的还款 情况进行监控，有助于互联网金融机构的风险预警 具，使金融活动向电子化、便捷化、信息化方面发 展。融资方可以突破地域，借助互联网工具搜 和管理。如此借贷双方共同防范金融风险，顺利借 贷，完善互联网金融。 ４．互联网金融可满足中小企业多元化需求。据 索各地的金融资源，通过互联网平台，融资双方可 以通过网络洽谈进行借贷活动，融资活动更加简便 快捷，提高融资效率。同时融资双方不需要传统商 业银行等中介机构搭桥，减少了贷款申请环节，申 收稿日期：２０１６—１０—１５ 统计，我国中小企业占全国企业总数的９０％以上． 中小企业数量多，对资金的需求也呈多样化现象 作者简介：林新梅，女，厦门海洋职业技术学院副教授。 ２８ 江苏商论 ・电子商务・ ２０１６．１２ 同时由于人民生活水平提高，对市场需求呈多元化 助互联网平台，采用的是新技术、新软件。因此计算 机网络技术是否安全，能否防止黑客攻击、病毒侵 趋势。许多中小企业想把握此机会．向多元化发展。 可企业内部资金不足．需借助外部融资。中小企业 的资金需求呈现多元化的特征，传统的银行贷款模 式融资成本高，且设置了较高的门槛，中小企业很 难获得资金需求，而互联网金融正好可以满足中小 企业各种各样的资金需求。如互联网金融机构可以 入，传输上是否无故障等，将决定互联网金融运行 是否安全。据调查，我国互联网金融还存在很大的 安全问题，这主要是因为：首先．不少金融设备来自 国外，网络设备的硬件、操作系统以及应用软件等 系统安全存在隐患，因计算机硬件故障造成系统停 机等事件时有发生。其次，互联网本身固有的技术 存在安全漏洞，被病毒入侵，遭黑客攻击，使信 息数据毁坏丢失，严重时资金被盗取，造成重大损 利用信息技术。进行调研和征信，了解不同时间不 同资金的额度需求，针对不同额度的资金短缺，进 行个性化的融资服务，并可采用微贷技术实现全天 候服务以满足其融资需求。 二、互联网金融缺陷分析 互联网金融在诞生之初就背负着解决中小企 业融资的重任。在资本逐利的本性驱使下．产生了 诸多问题，如非法集资、挪用客户资金、网贷跑路事 件等频繁发生，且涉案金额在不断增加。这些事件 如果不能很好地控制．将对互联网金融的发展带来 影响，中小企业融资难的问题依然无法解决。现阶 段，互联网金融主要存在以下不足： （一）法律规范缺失．监管困难 从２０１０年以来，虽然也制定了些与互联网金融 有关的法律法规．特别是２０１５年７月２８日印发的 《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》，但由 于互联网是一个创新事物，在运营过程中新问题层 出不穷．互联网业务的法律法规的制定明显无法跟 上步伐。另外，互联网金融业务具有跨行业、跨部门、 业务交叉性强等特征，金融监管部门对互联网金融 业务如何进行跨部门协调、如何监管，对于中国实行 的分业监管模式来说是一个巨大的挑战。在监管实 践过程中，效果也不理想。如中国银行业监督委员会 颁布的《关于人人贷有关风险提示的通知》，要求银 行业采取措施，做好防范工作，但在实践中，并未有 效进行监管。因此目前互联网金融行业尚处于法律 缺失、监管不利的状态，部分互联网金融产品游走于 法与非法之间，很容易引起法律纠纷。 （二）互联网金融风险难以控制 １．信用信息共享程度较低。虽然互联网金融在 征信上有很大优势，但是互联网金融发展至今，企 业的贷款信息、信用信息等数据还未与人民银行的 信息系统接通，就是各个互联网金融机构收集的信 息也未相互分享。信用信息管理不到位容易产生融 资风险。管理方与投资者之间有利则合，遇到风险， 由于信息障碍，对企业的违约处罚较低，对投资者 相当不利。 ２．互联网平台的技术风险。互联网金融需要借 失。最后，网络交易过程虚拟化程度高，双方身份的 真实性较难考证。因此要建立双方的信用机制和安 全感还存在困难。 三、互联网金融解决中小企业 融资问题的着力点探索 （一）不断探索出台新的法律法规，突破监管不 力困境 针对我国互联网金融发展速度快，而立法滞后 的情况，部门要主动牵头，尽快完善相应的法 律法规，各金融机构、互联网企业及投资者个人应 积极参与。如去年底银监会会同有关部门发布了 《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法 （征求意见稿）》征求各方意见时，要重视并积极研 究．提出宝贵的意见和可行的建议。同时，可以借鉴 国外的《电子通信法案》、《数字签名法》等，制定出 适合我国的法律法规，使监管部门有法可依。在监 管层面上，监管部门应创新工作思路，有别于传统 的金融业务监管。如在互联网金融平台的准入条件 上，遵循底线监管原则，设定一些进入此领域的基 本条件。在金融业务运行中，监管的重点放在防止 发生偏离，防止发生非法集资、骗贷、转贷等事件。 在监管方式上，除由有关部门监管外，加入行业的 自律监管．制定颁布互联网金融业务行业自律公 约．要求互联网企业加入该公约，让违约的互联网 平台付出代价。 （二）共同促进形成数据库，共享信息 互联网金融业务出现后．许多中小企业会在不 同的互联网平台上去融资。留下交易数据和交易结 果，但这些信息是局部的分散的，尤其是中小企业 的经营业绩、信用信息缺乏。因此要构建有效的中 小企业信息共享平台，为此可分几步走：第一，互联 网金融企业要形成平台联盟，将交易过程和交易结 果的信息拿出来，形成同业数据库，共享信息。第 二．将互联网金融企业与传统金融部门对接，让互 联网金融企业可以分享传统金融部门有关中小企 ２９ 江苏商论 ・电子商务・ ２０１６．１２ 业的信贷交易数据。第三，建立大数据系统，由互联 网的大数据公司收集中小企业的相关信息．可以以 阿里巴巴、京东商城等电子商务企业掌握的信息为 依据，建立大数据系统，这需要出面主导，才能 真正将收集到的公共数据汇聚，建立共享信息资源 杀毒软件，确保大数据安全：同时进一步加大投入， 研发网络安全系统，提高本国金融软硬件技术水 平，不受制于国外技术，夯实金融安全基础。第三， 培养具有高水平的风险管理团队。互联网金融机构 要培养一批复合型高级人才。他们在精于计算机网 络技术的同时，也要加强金融实务和管理知识的培 库，有利于金融机构、投资者应用这些大数据去识 别企业风险，实现资金供给、资金需求的快速匹配。 （三）强化风险意识，确保大数据安全 互联网金融里一个重要的概念就是风控为王， 训，从而在风险控制方面实现专业化，更好地为中 小企业融资业务服务。 参考文献： 【１］谢群斌．互联网金融模式下中小企业融资问题研究ｆＪ１．长春 要实现高质量风控，须从以下几点来做：首先，各相 关机构、投资者个人应提高安全意识。互联网企业 本身应自觉遵守有关规定，不要做挪用客户资金、 师范大学学报（自然科学版），２０１４，（０４）． 非法集资等不法行为。投资者应积极了解互联网操 【２］狄亚飞，赵渤．互联网金融对中小企业融资的影响分析Ｉ Ｊ１．江 作安全的有关知识。如不要随意在公共电脑上使用 苏商论，２０１５，（０５）． 资金账户等，提高安全意识。其次，加强技术防范。 ［３】张艳．基于互联网金融的中小企业融资新路径［Ｊ］．商业时代， 即时引进和应用符合标准的核心技术，定 ２ｏ１５，ｆ０８）． 期维护网络系统，升级应用软件，特别是防火墙及 Ａｎａｌｙｓｉｓ ｏｎ ｔｈｅ Ｉｎｆｌｕｅｎｃｅ ｏｆ Ｉｎｔｅｒｎｅｔ Ｆｉｎａｎｃｅ ｏｎ ｔｈｅ Ｆｉｎａｎｃｉｎｇ ｏｆ Ｓｍａｌｌ ａｎｄ Ｍｅｄｉｕｍ－ｓｉｚｅｄ Ｅｎｔｅｒｐｒｉｓｅｓ Ｌｉｎ Ｘｉｎ－ｍｅｉ ｆＸｉ￣ｍｅｎ Ｍａｒｉｎｅ Ｖｏｃａｔｉｏｎａｌ ａｎｄ Ｔｅｃｈｎｉｃａｌ Ｃｏｌｌｅｇｅ，Ｘｉａｍｅｎ ３６１００４，Ｆｕｊｉａｎ，Ｃｈｉｎａ） Ａｂｓｔｒａｃｔ：Ｆｉｎａｎｃｉｎｇ ｄｉｆｆｉｃｕｌｔｙ ｉｓ ａ ｌｏｎｇ—ｓｔａｎｄｉｎｇ ｐｒｏｂｌｅｍ ｏｆ ｓｍａｌｌ ａｎｄ ｍｅｄｉｕｍ—ｓｉｚｅｄ ｅｎｔｅｒｐｒｉｓｅｓ．Ｔｒａｄｉｔｉｏｎａｌ ｉｆｎａｎｃｉｎｇ ｃｈａｎｎｅｌｓ ｃａｎ ｎｏｔ ｍｅｅｔ ｔｈｅ ｄｅｍａｎｄ ｏｆ ｓｍａｌｌ ａｎｄ ｍｅｄｉｕｍ－ｓｉｚｅｄ ｅｎｔｅｒｐｒｉｓｅｓ，ａｎｄ ｔｈｅ ｄｅｖｅｌｏｐｍｅｎｔ ｏｆ ｉｎ— ｔｅｒｎｅｔ ｆｉｎａｎｃｅ ｐｒｏｖｉｄｅｓ ｎｅｗ ｆｉｎａｎｃｉｎｇ ｍｅｔｈｏｄｓ ｆｏｒ ｓｍａｌｌ ａｎｄ ｍｅｄｉｕｍ—ｓｉｚｅｄ ｅｎｔｅｒｐｒｉｓｅｓ．Ｂｙ ａｎａｌｙｚｉｎｇ ｔｈｅ ａｄｖａｎ— ｔａｇｅｓ ｏｆ Ｉｎｔｅｒｎｅｔ ｆｉｎａｎｃｅ，ｔｈｅ ｐａｐｅｒ ｐｕｔｓ ｆｏｒｗａｒｄ ｔｈｅ ｆｏｃａｌ ｐｏｉｎｔ ｏｆ Ｉｎｔｅｒｎｅｔ ｆｉｎａｎｃｅ ｉｎ ｓｏｌｖｉｎｇ ｔｈｅ ｆｉｎａｎｃｉｎｇ ｄｉｆｆｉ— ｃｕｌｔｙ ｏｆ ｓｍａｌｌ ａｎｄ ｍｅｄｉｕｍ－ｓｉｚｅｄ ｅｎｔｅｒｐｒｉｓｅｓ． Ｋｅｙ ｗｏｒｄｓ：Ｉｎｔｅｒｎｅｔ；ｓｍａｌｌ ａｎｄ ｍｅｄｉｕｍ ｅｎｔｅｒｐｒｉｓｅｓ；ｆｉｎａｎｃｉｎｇ ． ． ．投稿须知 ．． 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